Rekordowy wzrost aktywów w CERES DI
Na koniec czerwca aktywa funduszy inwestycyjnych zainwestowane za pośrednictwem niezależnych dystrybutorów zbliżyły się do 13,5 miliarda złotych i były o niemal miliard wyższe niż kwartał wcześniej. W ujęciu rocznym oznacza to wzrost o 24% – podały Analizy.pl. Ponad 2-krotnie więcej w tym czasie zgromadził CERES DI – wzrost wyniósł 50%.
CERES Dom Inwestycyjny został liderem dynamiki wzrostu aktywów funduszowych wśród niezależnych dystrybutorów w II kwartale br., z najlepszym historycznie wynikiem. Klienci zainwestowali za naszym pośrednictwem w ramach usług doradztwa inwestycyjnego oraz zarządzania aktywami łącznie już ponad 4,5 mld złotych, z czego tylko w ramach usługi doradztwa inwestycyjnego znacznie przekroczyliśmy próg 1 mld zł. Dodatkowo, zostaliśmy wyróżnieni tytułem Finansowa Marka Roku 2025 za „dynamiczny rozwój i konsekwentne budowanie wartości dla klientów poprzez wysokiej jakości doradztwo inwestycyjne oraz profesjonalne zarządzanie aktywami„.
Jak podkreśla w artykule Marcin Ciesielski, szef naszego zespołu zarządzania aktywami i doradztwa inwestycyjnego: II kwartał był dla nas rekordowy pod kątem sprzedaży i wzrostu aktywów w doradztwie inwestycyjnym – 176 mln złotych i łączna kwota na poziomie 1,155 mld zł, co oznacza 18% wzrostu kw/kw, ponad 29% YTD, a licząc od początku 2024 roku aż o blisko 107%.
W TOP10 funduszy z najwyższą sprzedażą netto w II kwartale br., aż 8 to rozwiązania dłużne (TFI PZU, Investors TFI, Quercus TFI oraz Generali Investments TFI), jeden fundusz akcji (VIG / C-Quadrat TFI) z sektora nowych technologii, a także fundusz alternatywny związany z wierzytelnościami (EQUES Investment TFI) – w tym przypadku klienci dostrzegają stabilny wynik na przestrzeni lat oraz pozytywny wpływ na niższe ryzyko portfela przez braku korelacji z instrumentami giełdowymi.
W drugim kwartale poszerzyliśmy też ofertę produktową o fundusze zarządzane przez Mount TFI – instytucję wyspecjalizowaną w inwestycjach typu private debt, czyli dłużnym finansowaniu przedsiębiorstw.
Komentarz rynkowy do II kwartału 2025
Paniczna wyprzedaż mająca miejsce podczas „Dnia Wyzwolenia” to już odległa historia. Pomimo fatalnego początku kwietnia, II kwartał okazał się jednak wzrostowy niemal dla wszystkich najważniejszych klas aktywów. Potwierdziły się zatem przewidywania Marcina Ciesielskiego, w komentarzu dla Analiz.pl sprzed 3 miesięcy, że korekta na rynku amerykańskim będzie miała charakter przejściowy i jest to dobry moment do zwiększenia ekspozycji w akcjach.
Marcin Ciesielski: W wyniku zawieranych porozumień handlowych, największe zyski odnotowały akcje amerykańskie. Zarówno S&P500, jak i Nasdaq Composite osiągnęły dwucyfrowe stopy zwrotu i zakończyły pierwsze półrocze na nowych historycznych szczytach. Od początku roku giełda amerykańska ustępuje jednak europejskim parkietom, a krajowy WIG notowany jest aż o ponad 30% powyżej zamknięcia z ostatniego dnia grudnia.
Niepewność dotycząca wysokości taryf celnych oraz eskalacja konfliktu na Bliskim Wschodzie doprowadziły do wzrostu awersji do ryzyka na rynkach, lecz nie wpłynęły negatywnie na wyniki naszych portfeli modelowych. Na przestrzeni ostatnich trzech miesięcy wprowadziliśmy wyłącznie zmiany w strukturze części akcyjnej, pozostawiając dotychczasową alokację na niezmiennym poziomie. Z perspektywy naszych Klientów najważniejszą zmianą okazało się zwiększenie zaangażowania w fundusze amerykańskie – przede wszystkim inwestujące w spółki technologiczne. Decyzja ta wpłynęła zdecydowanie najlepiej na wynik strategii agresywnej, która wygenerowała w II kwartale imponującą stopę zwrotu na poziomie 10,7%. Na uwagę zasługuje także charakteryzujący się najmniejszym ryzykiem (SRI na poziomie 2) portfel płynnościowy – w perspektywie ostatnich 13 miesięcy (od momentu rozpoczęcia działalności) strategia wygenerowała bowiem zysk wynoszący 6,6%.
W II kwartale, podobnie jak w pierwszym, wszystkie nasze portfele modelowe w doradztwie inwestycyjnym osiągnęły dodatnie stopy zwrotu – poza wspomnianą wyżej strategią agresywną +10,7%, strategia konserwatywna +1,82%, umiarkowana +4,15%, a dynamiczna +6,9%.
Zapraszamy do lektury całego artykułu Analizy.pl ➡️ Aktywa funduszy u niezależnych dystrybutorów – w II kw. wzrost o jedną czwartą
Dziękujemy wszystkim naszym Klientom, partnerom biznesowym oraz całemu zespołowi Ceres za współtworzenie tego wyniku.